Emisiunea de obligațiuni AT1 a Băncii Transilvania
Banca Transilvania a finalizat cu succes prima emisiune de obligațiuni AT1 (Additional Tier 1) la Bursa de Valori din Dublin, consolidându-și astfel reputația pe piețele internaționale de capital. Emisiunea a atras un interes semnificativ din partea investitorilor, cu peste 40 de participanți proeminenți care și-au exprimat disponibilitatea de a investi.
Suprasubscrierea și cererea pe piață
În primele două ore de la lansarea emisiunii, ordonările din partea investitorilor au atins suma de 2 miliarde de euro, iar registrul a atins un maxim de aproximativ 3,25 miliarde de euro. Volumul final al ordinelor subscrise a fost de peste 2,65 miliarde de euro, ceea ce reprezintă o suprasubscriere de 5,3 ori mai mare decât suma pe care Banca Transilvania intenționa să o strângă.
Profilul investitorilor și randamentul final
Peste 180 de investitori de înaltă calitate din Uniunea Europeană, Marea Britanie, SUA și alte piețe au participat la această emisiune, stabilind un record pentru Banca Transilvania. Datorită cererii puternice, banca a reușit să reducă rata cuponului de la 7,625% la 7,125%, cu o diferență de 200 de puncte de bază față de ultima tranzacție senior negarantată din septembrie 2024, sub media altor bănci din Europa de Vest.
Declarația directorului general
Ömer Tetik, director general al Băncii Transilvania, a declarat că emisiunea de obligațiuni AT1 completează poziția solidă de capital a băncii, permițând o structură de capital mai diversificată. Tetik a subliniat interesul ridicat din partea piețelor internaționale, evidențiind faptul că Banca Transilvania și România continuă să fie considerate oportunități de investiții atractive, în ciuda incertitudinilor economice.
Detalii tehnice ale emisiunii
Obligațiunile sunt denominate în euro și au opțiunea de răscumpărare anticipată începând cu 27 noiembrie 2030. Cuponul oferit este de 7,125%, resetat la fiecare cinci ani, iar prima dată de resetare va fi pe 27 mai 2031. Obligațiunile vor fi emise pe 27 noiembrie 2025, cu codul ISIN: XS 3239211132.
Coordonarea emisiunii și impactul asupra Băncii Transilvania
Vânzarea obligațiunilor a fost coordonată de Bank of America Securities Europe SA, BT Capital Partners S.A., J.P. Morgan SE și Morgan Stanley Europe SE. Această nouă emisiune ridică valoarea celor șase emisiuni de obligațiuni lansate de Banca Transilvania începând cu 2023 la aproape 3 miliarde de euro (echivalent), facilitând accesul băncii la o bază mai largă și diversificată de investitori.
Concluzie
Emisiunea de obligațiuni AT1 a Băncii Transilvania nu doar că îmbunătățește structura de capital a instituției, dar subliniază și încrederea investitorilor internaționali în potențialul de creștere al băncii și al economiei românești.
