BCR obține 500 de milioane de euro printr-o nouă emisiune de euroobligațiuni
Banca Comercială Română (BCR) a realizat o emisiune de euroobligațiuni în valoare de 500 de milioane de euro, oferind un randament nominal de 7,55%, considerat atractiv, având în vedere că obligațiunile sunt denominate în euro.
Interesul investitorilor
Peste 130 de investitori instituționali au arătat un interes semnificativ pentru această emisiune, cu o cerere totală ce a depășit 2 miliarde de euro la închiderea registrului. Emisiunea a fost intermediată de Bank of America, BNP Paribas, Citi, Erste Group și JP Morgan, iar obligațiunile vor fi listate atât la Bursa de Valori din Viena, cât și la Bursa de Valori București.
Detalii ale emisiunii
Noua emisiune are o maturitate de șase ani, cu opțiune de răscumpărare anticipată după cinci ani. Aceasta face parte din strategia BCR de a extinde curba de randament a băncii prin emisiuni periodice, care să acopere intervalele lipsă dintre maturități și să susțină formarea transparentă a prețului pe piață. Obligațiunile sunt așteptate să primească ratingurile Baa2 de la Moody’s și BBB+ de la Fitch, conform programului de obligațiuni al băncii.
Declarații ale conducerii BCR
Sergiu Manea, CEO BCR, a declarat că succesul emisiunii reflectă aprecierea investitorilor pentru modul responsabil în care banca navighează un context global imprevizibil, evidențiind încrederea în direcția economiei românești și capacitatea BCR de a oferi instrumente de capital competitive pe piețele internaționale.
Performanța emisiunii
Interesul investitorilor a fost evident încă de la deschiderea emisiunii, cererea depășind 1,5 miliarde de euro în primele ore. Acest lucru a permis ajustarea marjei finale la 35 bps sub randamentul titlurilor guvernamentale în euro, cu maturitate de 5 ani. Dimensiunea registrului a permis o comprimare controlată a marjei, subliniind poziționarea solidă a BCR în rândul emitenților din Europa Centrală și de Est.
Finanțări atrase
Cu această emisiune, valoarea totală atrasă de BCR prin cele două emisiuni de obligațiuni derulate în noiembrie 2025 ajunge la 3.625.000.000 RON echivalent, incluzând 125.000.000 RON din emisiunea locală și 2.500.000.000 RON echivalent din euroobligațiunea lansată. De la începutul programului de obligațiuni, BCR a atras finanțări totale de peste 12,3 miliarde RON, contribuind la dezvoltarea pieței de capital și conectând economia românească cu investitori locali și internaționali.
Acest succes în atragerea fondurilor demonstrează capacitatea BCR de a se adapta la condițiile pieței și de a răspunde nevoilor investitorilor, consolidându-și astfel poziția pe piața internațională de capital.
